ETF开箱:VYM,和网红 SCHD 的对比

ETF开箱:VYM,和网红 SCHD 的对比

前两天有群友提到 VYM 这个 ETF,也是一个“高分红”的 ETF。本文就来看看它和 SCHD 有何区别?

如果你还不知道 ETF 是什么,可以参考我写的 ETF 入门系列:

VYM

VYM,全称 Vanguard High Dividend Yield ETF。是先锋领航旗下的一只 ETF。这是一个指数 ETF,追踪的底层指数是 FTSE® High Dividend Yield Index。故名思义,该指数包含的只要是美股市场上一些高分红的公司。

VYM 基本信息

  • 类型:指数型 ETF

  • 费率:0.06%

  • 成立日期:11/10/2006

  • 规模:$60.42B

  • 分红周期:季度

策略区别

SCHD 和 VYM 咋一看都是高分红的 ETF,实际上还是有一些微妙的差别,挑几条关键的讲讲:

选股

VYM 相对 SCHD 而言策略更为简单,只是筛选了股息率较高的公司,而 SCHD 还考虑了股息增长等因素,比如 SCHD 会筛选至少10年历史的股息增长、公司债务状况、现金流等。

整体上,SCHD 给人的感觉更加注重股息稳定,而 VYM 更加偏向高息。

持仓

VYM 的多样性更好,因为持仓 537 个股票,而 SCHD 则持仓 103 个。

VYM Top 10 持仓:

SCHD Top 10 持仓:

从 Top 持仓看,板块分布比重也略有不同,可参考如下对比图:

跑分对比

业绩对比

两个 ETF 的业绩实际上都不错,从时间跨度来看,VYM 在近三年表现更为强劲,但如果基于近5年来看,SCHD 表现更加好一些

股息率

从股息率上看,SCHD 明显更大,PS:标普500 的股息率约为 1.4%

费用

在费用方面,VYM 和 SCHD 都是 0.06%,没有差异,先锋领航一直是低费率的代表,嘉信的 SCHD 也同样优秀。

定投对比

还是老规矩,开局1000美金,定投每月1000美金,开启股息再投资,对照组为 SPY:

增长上看,SCHD 更好一些。

股息收入 SCHD 依然在最近几年更佳。

回撤数据上看,个人感觉大差不差。

一挪迈的思考

SCHD 之所以是“网红”也确实是有一定的道理,在各个方面相对来说都经得起推敲。当然了 VYM 本身也是不错的 ETF。同为先锋领航旗下的 VOO,也是标普500 ETF 的网红。

分红型的 ETF 在增长上面总是相对受限(可看上面的 Growth 对比),无论是股息分红还是通过期权策略来实现分红。分红类 ETF 更佳适合为自己的退休而配置,躺着拿分红,当领工资。配置建议还是看个人的风格,以及年龄段来决策。

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